高盛反着买，别墅靠大海？

头伏饺子二伏面，燃烧你的卡路里。三伏天首日，A股有所躁动，主要指数悉数上扬。

盘面活跃度回升，3500多股飘红，42只涨停板。新能源车产业链C位领涨，整车、零部件、智能驾驶等细分走强，概念股掀涨停潮；半导体、IT设备、通信设备等科技股也有不错表现；煤炭、电力、旅游、传媒娱乐等板块表现一般，但跌幅均未超过1%。

沪指收复年线，技术面有向好发展的意愿，后续若能及时补量，则短期有望上试3250点一线。

周二热门事件：

1、每日颜值担当：智能驾驶ETF（516520）。智能驾驶ETF早盘表现不是很突出，被芯片ETF压了一头，但中午前后发力，收盘涨幅3.64%，成为今日市场最佳。

消息面上， “中汽协会数据”微信号11日发布2023年6月汽车工业产销情况。数据显示，6月，新能源汽车产销分别完成78.4万辆和80.6万辆，同比分别增长32.8%和35.2%。二季度开始，随着汽车行业终端价格企稳，前期积压的消费需求逐步释放，行业景气迎来改善。

近期中国基金报做了一个采访，问：近期新能源表现较好，是反转还是反弹？当前是否具备投资价值？能取代AI成为下半年的投资主线么？

有位冠军基金经理答：新能源行业的基本面一直较好。目前的上涨仅仅是对于之前下跌的部分修复，既不是反弹也不是反转。 当前的位置我们认为行业具有比较好的投资价值。至于和AI相比下半年能否成为主线还很难判断，因为市场一年以内的维度的表现是较为随机的，更多的表现为市场的波动。

2、不一样的烟火。科大讯飞昨日盘后公告，预计上半年净利润5500万元-8000万元，同比下降71%-80%，扣非后净亏损2.7亿元-3.3亿元。

科大讯飞无疑是AI赛道市场热捧的龙头之一，年内一度大涨150%，市值最高时逼近1900亿元，虽然近期出现回落，但目前涨幅仍足以自傲，年内涨超111%。

对于半年报的业绩表现，公告一出，昨夜各大投资平台就吵翻了天，很多股民对公司今日股价表现十分担忧。单看数据，净利大幅下滑超-70%、扣非还亏损3亿左右，显然这样一份中报很难支撑公司1500亿的市值，而且长远看，大模型回报这个宏大叙事最后要想兑现，一轮轮提前巨额烧钱也是必须的。

然而，市场今天的反馈却是另一边倒，连个低开都没给，开盘直接拉升，收涨近5%。

当然，这份中报也有亮点，科大讯飞二季度单季环比营收增加，以及Q2单季度扣非净利润为正，也可视为困境反转的标志。机构认为，第二季度扭亏体现了公司优越的技术壁垒。

同样是昨天发中报预告，同样是AI概念，同样是扣非亏损好几个亿，易华录今天的命运就截然相反，大跌超过-8%。别的公司遇到这样的中报净利润表现，十有八九会挨锤，哪像科大讯飞这样受宠。由此可见，资金对于血统纯正的AI概念股的业绩，还是比较宽容的，更看重其未来产业的成长性。

科大讯飞：我就是，颜色不一样的烟火。

3、又双叒叕看空！7月10日晚间，据多家媒体报道，高盛将天赐材料评级下调至卖出，目标价28.8元，即下跌逾30%。

天赐材料是锂电池电解液龙头之一，2019年-2021年期间，公司股价涨幅超过13倍，2022年以来走弱，回调近30%，但市值仍超过800亿元。受高盛“空袭”影响，天赐材料今天逆势收跌2.4%。

最近高盛也不知道怎么肥事，频频看空A股上市公司，这大概已是近一周第三次“放空”了。

此前7月6日，有关高盛下调国内银行个股评级的“小作文”在市场上广泛流传。在一份报告中，高盛给予工商银行、兴业银行、农业银行、交通银行和华夏银行五家银行下调为“卖出”。而与高盛相反，惠誉、标普、穆迪等国际评级机构近期给予个别被高盛研报提及的国有大行“稳定”的评级展望。

所以，高盛此举也遭到了国内机构的各种回怼。事实上，高盛从2008年开始就曾多次唱空中国银行股，并发布“惊呆”业界的银行业资产质量数据，一些数据与随后发布的官方数据呈现大幅偏差。

不仅是银行股，此前7月6日传出消息，高盛也曾将A股存储器龙头兆易创新评级下调至卖出，目标价77元，即下跌30%，这导致兆易创新股价在7月7日当天股价下跌近5%。不过，今天兆易创新股价大涨8.8%，已完全收复高盛看空“失地”。

虽然是老牌全球顶级投行，但高盛的预测有时候的确让人尴尬，比如2020年，高盛的宏观十大预测中就错了八个，因此这位外资投行反指王也一度被市场调侃——高盛反着买，别墅靠大海！